转自：新华财经股票资配公司

新华财经北京12月12日电近日，新潮能源召开2023年第三次临时股东大会，审议《关于美国孙公司非公开发行高收益债的议案》（下称《议案》）。从股东大会投票结果来看，虽然议案获得通过，但反对票比例高达49.9567%。

新潮能源董事长兼总经理刘斌此前表示，公司2018年1月发行的7亿美元高收益债将于2026年1月到期，旧债到期之前需要提早做还债安排，页岩油气开发需要持续的资本投入，公司经营取得的现金流部分需要用于再投资，借新还旧是按期还债和筹措发展所需要的融资最现实的选择。

其实这并非新潮能源第一次发债。此前新潮能源曾分别在2017年和2019年发布美国子公司发行高收益债的议案，彼时两次股东大会投票结果通过率均在99.9%以上，仅有不足千分之一的比例持反对。

面对相似的高收益债议案，这次的投票结果却与之前的两次大相径庭。对此，新潮能源相关人士表示，12月1日投票当天，中信证券、中国银河、申万宏源、中信建投、中金、银河德睿资本管理（属银河证券全资下属企业）6家券商股东投出合计519,677,250股的反对票，在反对票中的占比为41.05%。并且上述六家股东在投票之前没有与公司联系沟通，没有走访调研或路演分析。

“券商自营账户不约而同投出反对票，实在令人费解。”新潮能源相关负责人说。

上述新潮能源相关负责人还透露，有同一机构分别与上述六家券商股东之中的两家签订了“场外个股期权Risky结构交易方案合同”，且两份合同内容高度一致。据了解，Risky期权是一种金融衍生品，本质上是买入实值看涨期权+卖出虚值看跌期权的组合，从而达到一个类线性盈亏效果的产品。Risky期权属于杠杆交易，机构可以使用更少的资金来撬动更大的仓位。

据了解，上述六家券商股东合计持股已达7.64%。“如果没有一致的利益，很难想象会同时投出反对票。如果真的受同一家机构控制，持股比例已经超过了5%，或许会涉及信披违规的问题。”新潮能源相关负责人说。

根据《衍生品交易监督管理办法（二次征求意见稿）》第十五条规定，禁止通过衍生品交易实施欺诈、内幕交易、操纵市场、利益输送、规避监管等违法违规行为，第十八条规定，禁止通过衍生品交易操纵证券市场或者期货市场。第十九条规定，禁止通过衍生品交易规避股份减持、限售规则。

11月17日，证监会就《衍生品交易监督管理办法（二次征求意见稿）》公开征求意见。其中提出，完善监管规则，严厉打击以衍生品为“通道”规避证券期货市场监管的行为，包括禁止通过衍生品交易规避持仓限额制度、信披制度、减持限售制度，禁止通过衍生品交易实施短线交易、内幕交易、市场操纵，禁止衍生品经营机构与上市公司大股东、实控人、董监高以及减持限售主体开展以该上市公司股票为标的物的衍生品交易等。

从新潮能源历史沿革看，内部对立阵营围绕公司管理权已缠斗多年，此前有媒体报道，新潮能源曾多次遭到“德隆系”背景资金的围追堵截，其采取所谓“自行召集召开临时股东大会”的方式试图抢夺公司董事会、监事会。新潮能源也因此给外界留下了一定的负面印象，且由此引发的各项诉讼以及极端事项，也给新潮能源的经营带来了多重负面影响。

“好在公司至今仍然维持着经营秩序的稳定，并交出了优异的业绩答卷。”新潮能源负责人表示。

近年来，新潮能源发展渐入佳境，2022年新潮能源实现营业收入93.37亿元，同比增长94.07%；归母净利润31.28亿元，同比增长756.63%。尽管2023年受到原油价格回落的影响，业绩有所下滑，但公司盈利情况依旧可观，2023年前三季度公司实现营业收入63.83亿元，归母净利润18.74亿元。

有新潮能源内部人士称：“公司已经向监管部门汇报并举报，并恳请监管部门介入调查股票资配公司，对相关证券公司警示风险、引起必要的警觉与重视。”